胡倩如的部落格

譯者序  有快樂就有財富  劉凱平
推薦序  連理財顧問都該讀的一本書  周行一
推薦序　愈多愈好？　周國端
推薦序　快樂為致富之本　洪信德
推薦序　追尋快樂　黑幼龍
推薦序  導正理財亂象　夏韻芬

致台灣讀者　理財，其實是在管理你的生活　採訪整理∕蕭富元
導論　你真正想要的是什麼？

第一部 既富有，又快樂
第一章 想想你的退休生活
第二章 金錢的意義
第三章 追尋快樂
第四章 對幸福的渴望
第五章 如何教導孩子理財
第六章 因付出而快樂

第二部 這樣想，投資不會虧
第七章 只賺不賠的祕訣
第八章 短視近利的代價
第九章 培養遠見
第十章 迷人的不動產
第十一章 面對內心的敵人

第三部 行動策略
第十二章 好顧問與壞顧問
第十三章 多少才夠？

推薦序１

連理財顧問都該讀的一本書∕周行一
　　
　　記得早在兩、三年前，凱平就曾經提及，準備翻譯一本既感動人心又實用的好書。現在，千呼萬喚始出來，他總算在百忙之中完成心願。我對這本書的感覺是心有戚戚焉。凱平與我是多年好友，兩人都經常寫作，共同理想是提倡正確的理財觀。我想，凱平跟我一樣，讀了本書才發現，總算有一本與我們情投意合的著作問世了！
　　
　　憑良心說，坊間的理財書籍絕大多數在教導一般人如何發財。我一直覺得，能夠讓大眾參考的好書不多，但是這本絕對值得精讀。我相信，讀者必然與我一樣，有與這本書相見恨晚之感。
　　
　　你我之所以追求財富都是為了能夠過得更快樂。這本書就在教你如何更有錢也更快樂，並且找到辦法在兩者間取得平衡。事實上，只追求財富並不保證能快樂得起來。因為追求財富的過程當中，總會發生太多減損快樂的機會成本。我有一個學生是個企業家，成功後才發現追求財富的成本很高，包括夜以繼日地工作、經常出國，並且還得面臨致富後才發覺小孩已長大成人的遺憾。他告訴我：「老師，我賺這麼多錢其實很不值得。你的生活比我好，起碼你的小孩是在你的眼前日漸長大的。」他的感慨正是本書作者所強調的：「要有多少錢才算夠？」
　　
　　其實，快樂有許多不同的來源。金錢可以帶來安全感、改善物質生活，所以多數人覺得錢愈多就會愈快樂而拚命賺錢，到最後卻不快樂。反而是了解快樂與金錢多寡並不相干的人，才體驗得到真正的快樂。然而這些人卻往往比一般人有錢｜因為快樂的人比較自信樂觀、願意分享、廣結善緣，而這些都是事業成功的重要元素。
　　
　　凱平與我向來希望台灣的投資人能得到理想的理財諮詢服務；因此與志同道合的朋友成立了台灣理財認證顧問協會，盼望能夠藉認證合格的理財顧問（Certified Financial Planner，CFP），幫助投資人做出正確的理財決策。我深信，能夠讓理財顧問參考的好書不多，但是你手中的這一本絕對是理財顧問的必讀之書，它能幫助客戶達到追求財富與快樂間平衡的目標。然而，這不正是每個理財顧問夢寐以求的成就嗎？

（作者為政大財務管理系教授）

推薦序２

愈多愈好？∕周國端
　　
　　對於理財，在台灣，現下呈現著M型分布。一種是受傳統士大夫觀念影響，恥於談錢；聊錢，俗氣！另一種，則汲汲營營於賺錢，不惜犧牲家庭、感情，甚至健康。目前坊間推出的理財書籍，目標讀者單單鎖定在後者；內容僅教人如何快速累積財富，卻沒有提出長遠的規劃，例如退休後的生活，以及更重要的、對於財富的態度。
　　
　　這是一本很不一樣的理財書，不僅教讀者如何生財，更教人如何用錢。要訣在於：做對的選擇。投資是種習慣，通往財富的不是直達快車，需要不斷練習；而好的習慣能培養好的投資眼光，加快列車前進速度。另外，賺錢不等於理財。要認清，財富僅是工具，目的在達到生命中的其他目標｜無論是追求快樂或是過更好的退休生活。人們常倒因為果，做了錯誤的選擇。所以要常常問自己「多少才夠？」以求財富與生活品質的平衡點。
　　
　　依經濟學比較利益法則，人們應該把時間投注於最擅長的地方，也就是本業上頭。很幸運，當前國內財富管理的市場逐年發展，已達一定規模，理財可交由專業人士打理。然而，市場上理專素質良莠不齊，懂得如何找到合適的人選便成為上天堂與住套房的分水嶺。本書也教大家如何選擇好的財務顧問。
　　
　　對於財富，雖然不必當成人生唯一的目標，但也不容忽略。俗語說，「錢不是萬能，沒錢卻是萬萬不能」，便是這個道理。更重要的是，除了得到它，更要懂得善用；認清財富本質不在財富本身，而是其帶來的價值。
　　
　　經過二○○八年連動債風波，許多人對理專投下不信任票。而理專為了衝業績，銷售連自己都不了解的商品，當然有錯；但我想箇中的部分原因在於國人尚未建立正確的財富觀。《天下雜誌》在經濟逐漸復甦的此刻，推出本書，我覺得十分恰當。吸收書中的精華之後，讀者就能在累積資產的同時，學習如何將財富與生活做出最有效的平衡與結合。

（作者為前宏泰人壽董事長）

推薦序３

快樂為致富之本∕洪信德
　　
　　面對財富，沒有人會嫌太多。反而似乎永遠都不夠。《多少才夠？》的作者累積多年理財規劃顧問的實務經驗，並大量引用晚近受到學術界及金融實務界高度重視的心理學及行為財務學論述，深入淺出地點出大多數人對金錢及投資理財不正確的看法。許多人也由於這些偏誤，雖然在投資理財這件事上投入不少精神與時間，個人或家庭的理財目標卻愈來愈難達成。
　　
　　投資理財也像做學問，要有短中長期人生目標做指引，以及好的導師（理財顧問），以免在無涯學海（投資理財領域）中迷失或跌跌撞撞。二○○八及二○○九年的全球金融海嘯，更加突顯個人與家庭正確理財的觀念、策略與行動方案的重要。進入高齡化社會後，一個人將面臨的數十年退休生活，依賴的應該是之前數十年有計劃、有方向的理財規劃，而非政府、雇主或者親友的支持。
　　
　　貫穿全書的主軸，就是快樂可以帶來財富，財富卻不必然帶來快樂！西方發達國家經歷工業革命以後，人民脫離貧窮線久矣，但讓人十分吃驚的是，時至今日這些國家人民的快樂指數在過去半個世紀以來，並沒有隨著財富的增加而提升，這和大多數人觀念中認為財富可以帶來快樂幸福的想法大相逕庭。
　　
　　台灣在一九七○年代進入工業化社會，「新富」的生活經驗迄今也已經有相當一段時間。但也有研究顯示，台灣人民重蹈了西方富裕國家的覆轍，並沒有在物質條件改善以後，感覺到更幸福。本書建議讀者，首先要能確認自我人生的價值觀，務實設定人生各階段的目標，再做好財務規劃以成就這些目標。
　　
　　有成就的人生，就是快樂的人生。更妙的是，快樂的人投資理財成功的機率往往較高。至於如何確定什麼是我們人生的最高目標？本書的建議是，選擇當人生走到盡頭，希望親朋好友在追思告別式上對自己的描述、供世人景仰的事蹟。或者是可以在墓碑上（這個時代也許應該換成骨灰罐）記載的成就，都不是豪宅、名車、鑽石、柏金包，而是善行義舉，讓不幸的人或者出生在貧乏角落國度裡的人，有機會嘗試發展生命帶給他們的潛能。
　　
　　當大家在很大的「攀比壓力」（peer pressure）下，追逐快速累積財富之際，《多少才夠？》的作者從實用角度，在新書中強調「快樂」可以帶來財富的觀念，對廣大民眾而言，這毋寧是暮鼓晨鐘。年少時家裡要求我們努力學業、及長年勉力工作，溫飽之餘，有些積蓄後開始投資，希冀能不斷改善生活，養育子女、累積退休老本，以及留給子孫。行有餘力，還希望能對社會有所回饋，或多或少幫助一些比我們不幸的人。本書強調，助人而得到的快樂至高無尚。這與中國人為善最樂的古訓，不謀而合。
　　
　　我十年前曾經在澳洲雪梨實地拜訪艾貝創立經營的安睿理財規劃顧問集團，當時就對其服務的訴求，留下十分深刻的印象。安睿在澳洲一舉成名，之後被法國AXA保險集團購併，仍保持獨立運作。如今，業務已在新加坡、香港等華人市場深受歡迎。譯者劉凱平是早年服務花旗銀行的同事，多年來在國內推廣理財規劃顧問業務不遺餘力，讓人敬佩。
　　
　　能為《多少才夠？》撰序推薦，並表達個人的看法，深感榮幸。衷心希望國人在二十一世紀之初，能深刻體認本書中倡言的重要觀念。快樂才是人生的目標。人生最有意義的是愜意自在之餘，能回饋社會、幫助別人，而不在於財富的多寡。我深信，大家跟我一樣，會發覺本書不僅教導讀者投資理財，同時讓讀者學會該如何經營人生。

（作者為遠東國際商銀總經理）

推薦序４

追尋快樂∕黑幼龍
　　
　　錢多一點應該是比較好的。但我絕對相信，錢賺夠了以後，所帶來的快樂就不見得像之前那麼多了。問題是，我們每天忙著工作賺錢，根本沒去想，快樂是什麼？該怎麼追求快樂？更有趣的是，做自已快樂的事，很可能會得到更多的錢。我以後要常提醒自已追尋快樂。對我而言，有什麼比寫作、演講、訓練，以及與他人分享，更快樂呢？

（作者為卡內基訓練負責人）

推薦序５

導正理財亂象∕夏韻芬
　　
　　目前的財務規劃大都是假商品之名，企圖解決所有問題。這種亂象需要被導正。期待市場有正確的財務規劃觀念，既符合需求、又符合預算，同時完成人生階段的資金需求。財務規劃就像家庭醫師，幫你找出問題、解決問題。建議你先花點小錢，看完這本書。 

（作者為理財專家、財經節目主持人）

作者序 

致台灣讀者──專訪作者艾倫．艾貝　採訪整理∕蕭富元

　　理財，其實是在管理你的生活　　　　

　　要多少錢和快樂，才夠讓人覺得幸福？百萬珠寶、千萬跑車、億萬豪宅、十億私人飛機、百億身價……。往往，不是錢永遠不夠，就是不夠快樂。
　　
　　安睿理財規劃顧問公司（ipac）共同創辦人、安盛亞太控股集團（ＡＸＡ）策略長艾倫．艾貝（Arun Abey），兩歲時隨著當記者的父母從斯里蘭卡移民到澳洲。他學的是經濟，當過記者、經濟研究員、出版行銷，也試著自己創業。二十六年前，艾貝和朋友共同創辦安睿，以學術界對行為心理學與經濟學的研究為基礎，推出結合個人生活與理財的幸福理財規劃。
　　
　　艾貝在全球有兩萬七千名個人客戶，他在替客戶設計投資規劃之前，會先和對方談生活，了解他們看重的是什麼，「在為客戶處理錢的時候，也是在為他處理生活，」艾貝體會，金錢與個人快樂密不可分，要為金錢做出最正確的決定，最終得要落實到每個人生活最重要的事情。
　　
　　二十六年來，艾貝經歷過六次金融危機和股票崩盤，公司卻仍然年年獲利，他坦言，紀律才是成功理財的根本法則。他為了掌握金錢與快樂的複雜關係，耗時五年，廣讀艱澀的學術研究，並結合自己實際的投資經驗，完成新書《多少才夠？》，從經濟學、心理學與生理學等多元角度切入，解釋人如何同時享有金錢與快樂，並且如何透過有紀律的投資理財，達到財務安全。
　　
　　《天下雜誌》採訪艾貝，和讀者分享如何平衡金錢與生活，並擬定新一年的投資理財計劃。

　　我從三十年理財顧問經驗中發現，人常常把金錢和快樂連結在一起，認為有錢才有快樂。二次世界大戰結束以來，西方世界的個人所得增加了三倍，不過，我們的壓力、焦慮和憂鬱程度，卻是歷史上最高。
　　
　　除了慢性疾病，這些國家成年人的最大殺手，就是自殺，青少年自殺率更成長三倍。我不久前到中國，中國愈來愈富有，青少年自殺率也不斷成長。這是人類歷史上，第一次出現數量龐大的富裕中產階級，但是，他們卻不知道怎麼讓自己快樂。

　　先有快樂才有錢
　　
　　要如何同時擁有金錢與快樂？根據我個人的經驗與觀察，快樂的有錢人，通常都是先有快樂，後來才變得有錢。
　　
　　首先得承認，沒有錢的確是個大問題，沒有錢，就沒有安全，會不快樂。不過，有五十萬美元或一百萬美元，也不會因此讓你的生活更精采。用光譜來比喻，最左邊是負十，最右邊是正十，負十是自殺，正十是像達賴喇嘛那樣的快樂。沒錢買房子、養小孩，也許是處在負七、負八，安全理財就是讓你從負七到零，這不是說讓你快樂，而是讓你不會因為沒有錢而不快樂。從零到十，牽涉到錢以外的事物，錢只能讓你從負十到零，要從零到十，需要超越金錢。
　　
　　我要說的是，金錢並不能帶來快樂，但是快樂卻能夠讓你擁有更安全的財務處境。要怎麼做？這不是魔術，好像你今天很快樂，明天就會變得有錢。要達到這個地步，必須要兼顧三個面向，第一，你真正有興趣的是什麼？第二，你擅長的是什麼？第三，要如何才能取得足夠的錢？也就說，三者都顧到了，你才可能快樂又不必擔心財務。
　　
　　關於快樂的研究顯示，個人要快樂幸福，取決於持續做自己喜歡的活動，而非擁有多少。也就是說，如果你真心喜歡現在的工作，你就會得到快樂。我父親放棄繼承家族事業，立志要當記者，他不想有錢但不快樂，他要的是不缺錢又快樂。

　　做喜歡做的事　才容易賺錢
　　
　　如果你做的活動不是自己喜歡的，不論有沒有豪宅，是不是開賓士，你都不會快樂。幸福理財的第一要務，就是要找出能夠讓自己快樂的活動，這些活動也要引發你的內在技能。我所謂的內在技能，是指在使用這些技能時，你是真的很在行，你也願意花時間在上面。
　　　
　　重要的是，要確保自己的財務安全。我們活在一個可以靠各種不同的活動賺錢的時代，許多人認為先有錢，才會有幸福，亞洲父母尤其希望小孩當醫生、律師，以為賺了錢，就會快樂。這種想法並不可行，根據研究，憂鬱症比例最高的職業，是商務法律師，做這行報酬很高，是很好的職業。不過，很多人念法律是為了錢，如果是用錯誤理由而去做某件事，最後必定不快樂，不快樂，工作就做不好，最後也賺不了太多錢。
　　
　　愈來愈多的研究顯示，為了興趣工作，雖然不一定會賺大錢，卻會讓你的財務狀況比較安全，因為喜歡工作的人總是會不斷創新，創新也比較容易賺錢。

　　我在澳洲某次演講完，有個聽眾來找我，說他以前就是商務法律師，二十四歲決定放棄法律，改行當詩人。我以為詩人不能賺大錢，但他的財務狀況卻很好。他的詩集不賣錢，可是他想到人在很多場合都需要講話，像是婚禮、喪禮等等，他於是替人寫講稿，每一篇五百美元，因此賺了不少錢，每年有十萬美元收入。他發揮擅長的內在技能，做讓自己快樂的事情，快樂又改善他的財務，這是一個正向循環。

　　我常常說，父母送給小孩最好的禮物，不是買「東西」，而是買「經驗」，讓他們去旅行、和人相處、參加創意寫作課程、舞蹈課程等等，從各種不同的經驗中得到的滿足感遠比東西更大，也可以維持較長時間。這種經驗在和分享時，也容易和別人建立較深的關係。
　　
　　如果缺乏技能，也沒有機會發展，是不是就不能快樂，也不會有錢？

　　增加快樂　不增加支出
　　
　　首先，你一定要量入為出，錢不多的時候，最重要的是增加快樂，卻不增加支出。實現快樂的第一步，是花的錢要比賺的錢少。我提出「快樂套利」的觀念，意思是在不多花錢的前提下，增加快樂的機會，把有限的錢花在最大的快樂上。
　　
　　在現代消費社會，不管你收入高或低，每天離開家，大家都想辦法多賣東西給你，大家都告訴你，多比少好，愈買愈多，到最後入不敷出。但是，多並不會增加快樂。要時刻把持，到底什麼對你最重要？手上有限的金錢，要花在對你重要且能讓你快樂的事情上。
　　
　　高收入者也常常是在寅吃卯糧，美國和澳洲年收入超過十萬美元的人，大部份花掉的錢比賺的錢還多。在花錢的時候，要想得遠一點，例如買車，你可以花多一些錢買更好的內裝，但省下這筆錢，卻可以帶全家去旅遊，或是支付三年的油錢。在選擇怎麼花錢的同時，你是在做一個更好的抉擇。
　　
　　即使是做基層工作，還是可以很快樂，因為你對別人有正面的影響，有意義的付出會增加你的幸福感。最近英國有一項調查說，醫院清潔工對社會貢獻的財富，比銀行家還高。不管在哪個行業，把工作當成是神聖呼召的人，最終升遷的機會也會比較高。
　　
　　以個人理財來說，你需要一個專注於自己的理財計劃，而不是錢的計劃。自認對生活非常滿意的人，往往都有一個清楚的理財計劃。真正快樂的人，都能掌握自己人生的幾個重要層面：工作、健康、娛樂、社交生活、金錢與人際關係，他們會努力把時間和心思平均分配在這些事情上。我認為，台灣的投資者太偏重房地產，太少投資股票市場，就算投資股市，台灣投資人也是在炒股，而非投資。

　　了解生命中什麼事才重要
　　
　　如果明年要做投資，我建議你做一個財務規劃，先寫出自己的目標是什麼？什麼事情對你重要？再看看自己賺多少、花多少，擬定長期的理財規劃，這樣才能知道如何把錢放在短期、中期和長期需求。長期投資要放眼多元化的全球投資組合，可以用我提到的四個主要原則：品質、價值、多元和時間。
　　
　　我注意到，台灣投資者只投資短期，把焦點放在快速賺錢，這對短期投資或許有用，但對長期投資卻不然。要真正投資致富，必須懂得規劃、儲蓄和投資。在理財方面，成熟女性比年輕男性是更好的投資者，因為年輕男性太自信，他們頻繁進出股市，多半根據謠言，而不是品質良好的資訊，他們缺乏紀律，得到的資訊還不足以做出好的抉擇時，就冒進股市。
　　
　　相反地，成熟女性比較願意花時間瀏覽資訊，不莽撞，也懂得依照自己得到的資訊判斷。股神巴菲特就是如此，他主要的投資標的物，讀起來就跟去大賣場採購的清單一樣枯燥，當他徹底了解一支股票的品質、價值與遠景時，就會買進並且長期持有。
　　
　　到底多少才夠？要回答這個問題，就得自問：「我生命中到底什麼重要？」有了答案，就會知道多少才夠。如果不知道什麼重要，那麼，再多都不夠。

譯者序

有快樂就有財富！∕劉凱平
　　
　　許多人認為人生最重要的事就是盡可能在最短的時間內多積累財富，然後快樂與幸福就會隨之而至。然而，此一觀點在近來已經被許多國際知名學者的研究發現所推翻。財富並無法買到快樂幸福，反而是快樂幸福可以帶來財富。
　　
　　《多少才夠？》的中譯本初版已在二○一○年初問世。基本上金融海嘯所造成的重創已經初步平復，此時應該是個合宜的機會，讓大家來思考金融海嘯所帶來的衝擊與傷害，問題出在哪裡，改進的方案為何？根據歷史軌跡來看，類似的金融災難會重複發生，但就像這次一樣，沒有人能事先預測到下一次發生的原因及時間。因此關鍵是當災難再度發生時是否有適當的因應方案。
　　
　　本書的原文作者，艾貝先生（Arun Abey）曾在民國八○年代中期，首次來台灣考察理財市場。當時我正為國內基金公司不停賣產品的做法深感困擾，而艾貝先生在臨走前，把全生涯理財規劃顧問（Life Style Financial Planning）的服務架構與精神介紹給我，聽完後我全身像被電擊一樣。原來十分困擾我的過度銷售，已經被澳洲金融業所揚棄，取而代之的是能創造買賣雙方共贏的全生涯理財規劃顧問服務。理財規劃顧問是種新興的專業，《多少才夠？》分別具體介紹了關鍵的知識體系：快樂學讓我們認清「有意義的付出」是最高層次的快樂，因為快樂感受可以持續最久；行為財務學（Behavior Finance）讓我們了解在充滿不確定的現代環境下，人類大腦仍用根深柢固的思維方式做決定是相當不利的；現代化投資組合理論（Modern Portfolio Theory）則強調股市大獎始終都在身邊，只是投資人不識廬山真面目而已。
　　
　　本書的中譯本得以順利出版，我要感謝很多人幫忙。首先是公司同事的協助，特別是連毓濬先生，幫忙校稿以及負責和出版商聯繫。感謝《康健雜誌》的李瑟總編輯，最先讓我在《康健雜誌》寫些有關健康理財的文章，才讓《多少才夠？》書中的理念得到天下雜誌的青睞，進而促成這本書的出版。還有澳洲駐台代表柯未名女士決定將《多少才夠？》做為二○一○年台北國際書展澳洲國家館的展覽主題書，更是艾貝先生及我的榮幸。最後要感謝政大商學院周行一教授、遠東銀行洪信德總經理、宏泰人壽周國端前董事長、卡內基訓練負責人黑幼龍先生及理財專家夏韻芬小姐，在百忙中為這本書寫序文及推薦。此外，我將把本書的翻譯稿費及權利金，全數捐贈給中華基督教救助協會的1919急難家庭救助基金。所以在此鼓勵讀者購買這本書看，因為有一部分的錢會轉贈給中華基督教救助協會，由該協會統籌分配給全台灣極需救助的家庭。中華基督教救助協會是提供快樂幸福給許多人的一個平台（）。
　　
　　最後，《多少才夠？》這本書涉及許多專業領域，都不是我的所學專長，因此若有詞不達意、翻譯不周全，甚至不正確之處，全怪我的專業不足，與原作者及幫忙校稿的朋友無關。如有讀者不吝提出指正，我在此先表示謝意。僅把本書獻給所有對理財感到不安、曾有極不愉快的理財經驗，以及沒有時間理財的朋友，願大家最終都有快樂幸福的人生。